基金vs定存：定存（GIC）利息很低，加入通胀因素后基本没有增值。,基金vs房地产：房地产投资要求资金量大、时间周期长、流动性差，且没有税务优惠待遇（非主住房）。遇到房市不景气（比如现在），亏钱更快（杠杆作用）。,【业务范围】,1. 财务安全规划,,,3. 基金的种类五花八门，选择面很广，可满足各种投资者的不同需要。,2019年转眼已经过半，全球股市在五月下跌之后，六月迎来强势翻转，多数市场已收复五月失地，为今年上半年行情画上了圆满句号。美国S&P 500指数月涨6.9%，创1955年以来最佳六月表现，上半年涨幅17.4%，创1997年以来最佳同期表现。多伦多S&P/TSX综合指数月涨2.15%，上半年涨幅14.4%。英国FTSE 100指数月涨3.5%，上半年涨幅10.4%。,2. 提供解决方案,RESP的两个主要好处是政府补助和投资增值延税。与上同理，发挥税务好处的前提是投资有增值。,,RRSP的两个主要好处是当年退税和投资增值延税。投资增值是延税好处发挥作用的前提。如果收益很低或没有收益（比如GIC），增值延税就没什么意义。,1. RRSP/RRIF/LIRA/LIF,3. RESP,,,基金投资的途径：,五. 遗产规划,三. 税务策划,如果你想借鸡下蛋，且有一定风险承受能力，通过贷款投资基金也是个可行的选择。贷款投资的基本原理是：只要投资收益大于贷款成本，就能无中生有地用别人的钱来为自己赚钱。考虑到贷款投资的利息可以抵税，实际的贷款成本比想象的小很多，从而加大了贷款投资的效力。,2. TFSA,想了解更多家庭理财信息，欢迎访问我的财经博客：http://blog.51.ca/u-2144/,一. 投资与资产配置规划,有税务优惠的投资工具额度用满后，可通过非注册账户投资基金。,1. 基金是投资组合理论的实际应用，已被证明是普通投资者的最佳选择。,5. 贷款投资,,,2. 基金本身是专业化管理的分散投资组合，通过专业的优选搭配，可有效提高回报率，降低风险；且可随时赎取，流动性好。,2019.7.6,,我们的推荐基金组合六月上涨2.5%，上半年涨幅12.8%；增长基金组合月涨2.8%，上半年涨幅14.8%。几乎所有客户的投资上半年都上涨了13%以上。我在上月市场回顾中指出，五月的下跌是对前四个月连续上涨的正常修正，并提醒回调正是买入机会，听从的同学已小有收获。（下图是两个基金组合与S&P/TSX综合指数的比较。）,4. Non-registered,1. 投资问题诊断,,,以上面基金组合为例，过去5年年均回报率为10%。假如你5年前贷款10万做基金投资，贷款利率平均为4.5%，实际利率是3.15%（按边际税率30%计算），贷款投资的年均净收益率为6.85%，到现在的净投资收益为3.9万。,,,基金vs股票：股票风险很大，非专业人士投资股票亏钱是大概率事件，建议不碰。,展望后市，全球经济增长放缓的趋势、全球央行货币政策的走向、以及美中贸易冲突的演变依然是决定市场走向的三个主要因素。目前来看，经济放缓有结束迹象，央行政策正由紧转松，贸易冲突已开始降温，这些变化会逐渐反映到市场估值上。基于这些判断，预期股市到年底仍有一定上升空间，而伴随的风险是，贸易、央行政策和地缘政治方面的不确定性随时可能引起市场的波动、甚至大幅波动。我们将坚守“保持多元化，着眼长期”的投资策略，维持年初的投资配置基本不变。,,,,2. 代理各种保险产品,四. 养老规划,基金投资的优点：,TFSA的好处是投资增值免税。与上同理，投资收益越高，越能发挥增值免税的作用。如果收益很低或没有收益（比如GIC），增值免税也没什么意义。,【2019年中期市场回顾与展望】,,【具体位置】[ 未填写 ]【联系电话】416-428-7659【其他电话】